基金收益主要包括:利息收入、股利收入、资本利得。

1.基金的利息收益

基金的利息收益主要在以下两种情况下获得:一是指在基金运作时，会保持一部分资产为现金或银行存款,从商业银行取得一定的利息收人。一种情况是指基金投资于债券、商业本票、可转让存单以及其他短期票券上,这些资产都明确规定了利息率、到期日及发放利息的时间、方式等，持有这些资产也可带来利息收入。

2.基金的股利收益

基金的股利收益是指证券投资基金通过在一级市场或二级市场购入、持有各公司发行的股票，而从公司取得的一种收益。股利一般有两种形式,即现金股利与股票股利。现金股利是以现金的形式发放的,股票股利是按一定比例送给股东公司股票作为红利。

3.基金的资本利得收益

任何证券的价格都会受证券供需关系的影响,如果投资基金能够在资本供应充裕、价格较低时购入证券,而在证券需求旺盛、价格上涨时卖出证券，所获价差称为基金的资本利得收入。

投资收益的计算和分配方式

投资的目的都是为了获取一定的收益。要投资基金,首先要学会基金投资收益的计算方法。计算基金的投资收益需要计算基金投资的投入和产出,投资收益等于卖出基金后的收入减去当初的投资金额,

例如,某投资者在开放式基金甲基金发行期购买甲基金2万元,每份基金面值为1元,如果按规定需交纳认购费用1%,一般开放式基金在发行期认购费用较低,其后申购，费用则会有所提高，申购费率般在1%~1.2%间不等。因此,该投资者购买的基金份额实际为19800份。计算如下:

①认购费用:20000元×1%=200元;

②净认购金额:20000元-200元=19800元;③认购份数:19800元+1.00=19800份。

需要注意的是,开放式基金也有一个封闭期。每种开放式基金的封闭期长短不一,但最长不超过3个月，即90天。封闭期内，投资者不能进行基金赎回。

如果该投资者在持有甲基金段时间后,希望将甲基金赎回，赎回时每份基金净值为1.12元,同时需要按赎回价交纳0.5%的费用,计算如下:

①赎回总额;19800份×1.12元=22176元;②赎回费用:22176元×0.5%=110.88元;

③赎回净额:22176元-110.88元=22065.12元;投资收益:22065.12元-20000元-2065.12元;

投资收益率为:(2065.12元+20000元)×100%=10.33%。

随着基金收益的增长,基金的单位资产净值会上升,基金会对其投资人进行收益分配。封闭式基金投资者只能选择现金红利方式分红,因为封闭式基金的规模是固定的,不可以增加或减少;开放式基金投资者则可根据自己的意愿选择现金分红或者红利再投资方式。具体确定收益分配如下:

1.比例

一般而言,每个基金的分配比例和时问都各不相同,通常是在不违反国家有关法律、法规的前提下,在基金契约或基金公司章程中事先载明。在分配比例上,美国有关法律规定基金必须将净收益的95%分配给投资者。

2.时间

我国的《证券投资基金管理暂行办法》规定,在分配时间上，基金每年应至少进行一次分配收益。

3.内容

确切地说，基金分配的客体是净收益,即基金收益扣除按照有关规定应扣除的费用后的余额。这里所说的费用一般包括:支付给基金管理公司的管理费、支付给托管人的托管费、支付给注册会计师和律师的费用、基金设立时发生的开办费及其他费用等。一般而言,基金当年净收益应先弥补上一年亏损后，才可以进行当年收益分配,基金投资当年净亏损,则不应进行收益分配。

4.方式

分配现金,这是基金收益分配的最普遍的形式。分配基金单位,即将应分配的净收益折为等额的新的基金单位送给投资者,这种分配形式类似于股市中的“送股”,实际上是增加了基金的资本总额和规模。不分配,即既不送基金单位，也不分配现金,而是将净收益列入本金进行再投资，体现为基金单位净资产值的增加。