[凯恩斯看股市]节后将展开大反弹，医疗消费三季报有增长预期

今天是9月30日，上午市场高开，深成指重返13000点，创业板指涨超1％，之后以小幅震荡为主。沪股通出现难得的净流入的状态，深股通则是小幅净流出。马上迎来双节，北上资金可能会大举加仓酒类。今天盘面也是消费医疗科技的天下。只不过，A股在早盘的成交量依然很小，不足3000亿元；北向资金净流入近10亿元。

盘面上，航天航空、医疗行业、酿酒行业、输配电气、玻璃陶瓷等行业涨幅靠前。上午军工概念也有表现，军工板块或者航天版块是大资金比较想流入的板块。从三季报预期效果来看。已经披露业绩的版块中，军工的业绩预增也是占据了一部分，比如星网宇达、广东甘化等，因为业绩预测多余也是间接的推动了股价的上涨。

另一点是基于下个月的十四五规划制定中，军工板块应该是一个重点方向。军工版块的细分赛道的还是比较清楚。比如军工电子：合同负债与预收款H1为35.77%的增长，预计被动器件、功率半导体均处于增速扩张期。再比如军事信息化：合同负债与预收款H1为46.18%增长，是我国军工现代化的重要战略方向，市场发展潜力广阔，未来五年信息化支出有望达到万亿级别，具体可以看军用通信、北斗等细分领域。

第三方检测是医疗领域中的另一个优质赛道，未来5年将增速35%

医药医疗行业我们介绍过很多细分领域，第三方检验领域同样是个优质赛道，创立的较晚，但发展的较快，2019年，整个行业市场空间约188亿，也有机构进行过预测，未来5年还会保持35%的增速。第三方检验领域做得比较好的比如金域医学，以医学检测和病理诊断为主要业务，通过在全国范围建立大量独立实验室，与各类医疗机构合作，为医疗机构提供外包服务。从今年疫情来看，金域医学是一个疫情受益股，核酸检测业务很多，上半年新冠检测做了差不多 1000 万例，该企业的业绩不错，财务状况也很不错，营收增长36.63%、净利润增长223.71%，达5.56亿，因为检测的毛利高，所以利润超营收很多。

除了金域医学，迪安诊断也是一个疫情受益股，迪安诊断杭州总部实验室核酸日检测量可达到10万例，成为全国核酸检测单体产能最大的实验室。2020年上半年，迪安诊断实现营收44.73亿元，同比增长11.99%，归属于上市公司股东净利润为5.01亿元，同比增长103.19%。