水皮：「谈股论金」春江水暖鸭先知

一代巨星马拉多纳今天凌晨在家中患心脏病去世，享年60岁。马拉多纳差不多是水皮这个年代的同学心目中的偶像，带给我们非常非常多的快乐。足球跟炒股差不多是我们这一代男人的两大爱好，很可惜中国的股市跟中国的足球一样，带给我们的是无尽的失望。

我们总是期望中国足球能够有个像马拉多纳一样伟大的球员，就能够带领中国足球冲出亚洲，很可惜这个愿望到现在都没有实现。其实A股也是如此，眼看着全球股市都在创新高，但是A股在3500点面前还是徘徊不前，这同样是令人比较沮丧的事情。

我们看到今天的盘面虽然环肥燕瘦，有涨有跌，但是大多数股票还是回落的，回落的股票大概有2500个左右。今天的成交量并没有放大，而是急剧缩小。但是水皮要提醒大家盘中有几个特点：一是北向资金的逆向思维。今天北向资金一共流入60多亿，在沪深股市指数回落的过程中，北向资金表现出了不同寻常的逆向思维，这一点应该引起大家的关注。

另外还要关注到的是，最近一段时间，人民币升值的速度实际上是非常快的，在岸人民币对美元即期汇率已经到了6.57。人民币升值意味着什么呢？意味着以人民币计价的资产就在升值，所以从长期的角度来讲，不管是金融股，还是地产股，从整体指数上来讲，一定也都会有比较好的表现，对应的就是人民币升值。

这也是为什么周期股或者大金融反复走强很重要的原因。有很多同学不太理解，以为拉金融股只是拉指数。但实际上是个误区，因为大金融本身包括银行、保险，估值就是相对偏低的。所以反复走强的背景就是水皮刚才说的，人民币在升值。以人民币计价的资产早晚会在股价上得到一定的体现，不仅仅是拉指数的问题，所以今天券商表现得也都不错，当然表现不错的板块里离不开酿酒板块，也就是白酒板块。白酒板块现在已经有点走火入魔了，有点像酗酒的倾向发展，动不动离不开酒。恐怕不见得是好事，提醒大家。

今天走得比较弱的板块一个是汽车，另外一个是石油。汽车一方面是前期炒作比较凶猛，另外一方面跟国家发改委最近在调查新能源车投资情况有一定的关系。说句老实话，汽车这个行业泡沫成分并不小。倒是今天像石油、煤炭这些周期股是涨多了后的一种调整，是一种正常的调整。接下来的悬念就是今天北向资金的逆势操作究竟是先知先觉还是后知后觉，过两天就会有分晓。

一句话点评：春江水暖鸭先知。