[凯恩斯股市分析]医药股回落，今天咱聊聊工业互联网板块

世界上最聪明的人是借用别人撞的头破血流的经验作为自己的经验；世界上最愚蠢的人是非用自己撞得头破血流的经验才叫经验。股票价值会经常性地被高估或被低估，很少出现重合的现象，这是因为证券市场给予股票的估值总是具有心理的因素而不合逻辑的，甚至是错误的。市场的错误也是某一群体或者说大量个体的错误。要么售价过高，要么售价过低，其价格的上涨或下跌都会达到一个极值。由于价格永远不会维持在这些极值上，因此在回溯时，一定会发现在那时价格上涨或下跌都过头了。

今天是7月1日，上午市场在央行“降息”利好刺激下，A股三大股指集体高开，助攻大盘走高，对资金最为敏感的房地产板块大爆发，万科A涨幅4%以上，目前沪指已经突破了3000点大关。

先来说说降息，早上传来重磅消息，央行宣布自7月1日起，下调再贷款、再贴现利率。

具体即：支农再贷款、支小再贷款利率下调0.25个百分点，调整后，3个月、6个月和1年期支农再贷款、支小再贷款利率分别为1.95%、2.15%和2.25%。再贴现利率下调0.25个百分点至2%。

同时，央行还下调金融稳定再贷款利率0.5个百分点，调整后，金融稳定再贷款利率为1.75%，金融稳定再贷款（延期期间）利率为3.77%。

今年已经降准3次、降息2次。其中4月20日的LPR降息20个基点（1年期），降息力度达到5年最高。 今天宣布的再贷款、再贴现降息，力度则达到了25个基点，看起来超过了4月20日LPR降息力度。至于金融稳定再贷款，则一下子降息50个基点，力度更大。

更重要的是重点是 “再贷款”、“再贴现”、“金融稳定再贷款”， 这几项都属于“政策工具”，并不是那种针对全社会的无差别降息。从另一方面看今天的降息算是一种“定向降息”，或者说是定向放水。

比如现在疫情影响经济发展，尤其是影响小微企业更多，很多企业无法正常运转，无法正常运转就无法提供更多的就业，要知道我国大部分的就业岗位是小微企业提供的，于是就提供低息贷款。而金融稳定再贷款，就用来帮助这些金融机构渡过难关的。 还有就是现在也要稳定金融领域，让今年的金融环境平稳一些。

白酒概念大涨，高端白酒确定性强

白酒概念爆发，金种子酒、泸州老窖涨停，贵州茅台股价突破1500元续创历史新高，五粮液总市值超7000亿元；

涨势较强的白酒行业已经具备广阔的护城河及定价权，而且有高毛利率优势。在经济复苏时期，白酒产品不受保质期影响，有代表性的白酒个股价格不断创新高，是整个行业产销快速复苏的有利信号。

不过这就使得一些酒产品迎来了涨价情况。即便是涨价，有代表性的白酒品牌还是价格与销量上涨，就是想要保持长期高销量，尤其是高端白酒仍是长期看供需决定的确定性最强的板块，比如贵州茅台、五粮液、泸州老窖。但一些大规模品牌涨价不符合正常的市场规律，有些像是资本市场的常规运作。

利好激活工业互联网版块，5G助推其发展

上午工业互联概念股拉升，海得控制、赛摩智能涨停，东土科技、三一重工等纷纷上涨。消息面上，中央深改委第十四次会议强调，加快推进新一代信息技术和制造业融合发展，要顺应新一轮科技革命和产业变革趋势，以供给侧结构性改革为主线，以智能制造为主攻方向，加快工业互联网创新发展。

工业互联网平台是一个工业操作系统，功能类似Windows、安卓、iOS系统。工业互联网平台由边缘层、IaaS 层、PaaS 层及应用层构成，各层有着不同各的应用，也有不同的企业个股。

海得控制：主营业务是基于工业自动化与信息化领域，围绕工业用户的行业应用需求，开展以控制技术和工业信息化相融合为主要特征的软硬件产品，成套系统与工程的研发、生产和销售。

赛摩智能：是一家提供工业互联网平台和智能制造系统解决方案的企业，建立了国内具有相当实力的赛摩电气智能制造生态圈，汇集了工业互联网平台，工业机器人，智能物流，智能工厂，智慧电厂等多个业务板块。能科股份：主要从事以智能配电技术、传动电控技术和数据通信技术为基础，通过系统集成完成工业节能整体解决方案的研发、设计、制造、销售、服务。是国内最早从事工业能效管理业务的企业之一。目前公司的产品包括工业电气节能系统集成、能源管理系统平台两大类。

不过到了5G时代，工业互联网的智能工厂将是 5G 技术的重要应用场景之一，也就是利用 5G 网络将生产设备无缝连接，打通设计、采购、仓储、物流、生产、质检等多个环节，使生产更加扁平化、定制化、智能化。

吕长顺（凯恩斯）证书编号：A0150619070003。【以上内容仅代表个人观点，不构成买卖依据，股市有风险，投资需谨慎】 本人不指导操作，不代客户理财，不推荐股票，所有内容仅供参考