早盘指数回踩5日线后,震荡回升,盘中维持震荡格局。芯片/半导体、卫星导航、国防军工、家居用品相对较强,保险、地产、煤炭、银行等走跌,两市成交7000亿左右,涨停近100 家,经过早盘恐慌杀跌后,市场情绪明显回暖。

板块方面,芯片领涨。主要受国务院日前印发《新时期促进集成电路产业和软件产业高质量发展的若干政策》的消息刺激。板块竞价高开,不过,情绪过于一致,随后出现分化,最受益的中芯国际高开低走,对情绪有一定负面影响。反而是预期不高且位置相对较低的个股,在分歧中走了出来。

软件板块。同样是受益国务院政策利好,由于市场预期较低,盘中反而不断走强,这符合我们早盘策略判断,有预期差的方向,又相对低位,反而有利于资金从容建仓,盘中龙头更是弱转强,带起一波行情。

国防军工出现了资金回流修复。龙头光启技术8连板,且缩量3个一字板,一波3倍涨幅,在高位股纷纷下杀的背景下,依旧如此坚挺,对板块有加持作用,除此之外,本质上也是资金从高位生物疫苗溢出的结果。

昨日低位发酵的限塑令概念,日内出现了分歧,但整体走强的趋势未变,更多的低位股被挖掘,日内有分歧转一致的可能。作为高位坍塌出现的低位题材,由于市场情绪处于下降周期,其高度将被压制,预期不可过高。但拉长周期来看,限塑令是大势,题材炒作过后,未来能出现业绩的品种依旧值得长期关注。

午后,指数预计震荡偏强为主。虽然高位股日内出现了一定修复,但市场情绪已进入下降周期,对高位股仍需警惕。从盘面看,热点较为凌乱,基本是大主线缺失后,各种支线轮动的局面。从盘面来看,机构主导的主线及个股依旧最强。面对这种盘面,优选策略还是跟随机构起舞,抱团机构主导的业绩趋势股、成长股、行业龙头等,这可能是后市把握住结构性行情的关键。