冯矿伟：周期行业大涨的意义

周期行业大涨并非毫无征兆，去年周期行业启动过一次，时间是11月16日，当时博文《周期行业的机会在哪里》，如图是当时博文的部分截图，文中非常明确讲到周期行业的机会在：有色、钢铁、煤炭、农业等，另外，又特别给大家梳理了一条线：周期—有色—（基础有色、小金属）—核心是小金属（稀缺）—稀有资源、稀土、黄金。

今天板块领涨的基本都是这篇博文里列举的：行业一级里钢铁、煤炭、农业、有色领涨，概念指数里稀土和稀缺资源领涨。行业一级和概念领涨的，基本都是当时博文里提到的。周期行业之所以大涨，有2个原因，当时的这篇博文就讲过了，如图看当时博文的“首先”和“其次”。首先是因为目前依然是过渡阶段，周期行业不会马上被替换掉，其次是抗通胀预期，利好周期行业。

大家要明白一个道理，周期行业的大涨，背后是因为“通胀预期”，而不是周期行业本身的价值，因为从上证指数改版的规则上，其实是利空周期行业的，所以我认为周期行业的大涨是因为抗通胀主线，而不是周期行业本身，这一点你要明白！既然如此，其实你应该立足抗通胀主线，而不是简单的周期行业，比如农业为啥也涨的不错呢，因为农业就是抗通胀的行业。

立足热点很关键的，我去年给大家指定的“做多指数+强势股”方案，大家要坚持，做多指数没问题的，上证指数改版不是为了跌，一定是未来将来向上能够涨的，这一点你要坚信。而做多强势股是重点，因为做股票的资金，如果不立足强势股，基本上天天都是赚指数不赚钱，此前的抱团股，今天的周期股，皆然！

不知道你今天的股票如何？我刚统计了数据：上证指数涨了1.95%（周期行业对上证指数贡献度大），但是有3145只个股跑输上证指数，注意，是跑输！你没看错，4000来只股票，有3145只跑输上证指数。也就是说，今天气势如虹的大涨，如果只是做股票，大多数人不亏钱，但是也不赚钱，白瞎了这么好的阳包阴。而上涨超过5%的股票只有278只（其中还有不少是ST）的，这就是客观的事实！

所以，坚持“做多指数+强势股”的方案，依然是对的！