[凯恩斯看股市]疫情结束，餐饮产业链有改善，食品饮料业绩超预期个股有哪些

今天是8月21日，上午市场高开，高开之后，有尝试想要上攻，但也是震荡为主，并没有太多的动作。低位的金融股除了保险证券反弹到位之外，银行股还处于相对低位，给了市场一些的支撑作用。

上午市场的亮点是食品板块，莲花健康、国投中鲁、天山生物、润乳业、涪陵榨菜、ST加加涨停，中炬高新、好想你等触及涨停；由于业绩不错，餐饮产业链环比改善，有望超预期。

随着大众餐饮复苏，带动调味品、啤酒等的需求，同时餐厅开始出新菜品以及转型，比如海天推出火锅底料。中炬食用油、恒顺料酒增长都快于主营产品，改善了食品板块上半年业绩所受的影响。

涪陵榨菜：涪陵榨菜反而属于疫情受益股，由于宅家消费，导致涪陵榨菜产品的终端需求较大。同时公司鼓励经销商开拓新零售及餐饮渠道，尤其是新零售渠道效果明显。公司上半年净利同比增28.44%，同时拟定增募资不超33亿元。

海天味业：随着餐饮复苏，海天味业的业绩有明显增长。上半年海天加大渠道下沉，近期推出火锅底料新品，通过下沉+扩品抵御疫情对收入和利润的冲击。预计Q2公司收入业绩分别增长15%和18%。

洽洽食品：瓜子受益渠道补库存及海外表现较好，Q2增长环比加速，坚果受益社交消费场景恢复，环比改善明显。公司Q2收入利润分别增长21.1%、37.4%。

双汇发展：双汇也属于疫情受益股，由于宅家消费，导致产品的终端需求较大。同时，屠宰业务受益进口肉带动盈利增长，肉制品业务销量重回增长，吨利保持高位，未来猪肉价格稳步回落，产品结构持续提升，业绩确定性强。今年Q2营业收入187.66亿元，同比增长39.44%，归母扣非净利14.34亿元，同比增长40.94%。

除了食品饮料板块处于业绩恢复期，乳制品板块也是如此，受疫情影响消费者健康意识增强，开始追求高品质奶需求，促使伊利环比改善，飞鹤延续一季度高增。

伊利股份：4-5月常温奶增长20%+。有数据调查发现，前期去库存效果明显，产品新鲜度基本回到两个月以内。预计Q2公司收入业绩分别增长20%和20%。

中国飞鹤：属于中国大品牌奶粉，由于疫情影响海外奶粉品牌的销售，飞鹤奶粉受到重视，公司披露业绩预告H1收入增长40%+，利润增速有可能更快。

天润乳业：凭借新疆牧业发展优势、疆外市场的开拓、低温酸奶和奶啤产品的研发销售有一定市场份额。根据新发布的2020年半年报显示，其上半年营收为8.83亿元，同比增长7.22%；净利润为8013.78万元，同比增长3.32%。

投资的漫长过程当中，我们也要知道有所为有所不为，只在鱼最多的地方钓鱼，而不是注意过多的行业，必定市场上近4000家上市公司，不可能我们都了解，更不可能都去投资，只把少数几个行业研究透彻，把最有优秀的行业研究透彻就可以了，划好自己的能力圈，并且只在圈内选股和投资。